投资要点：

　　电子行业指数本周涨跌幅：截至2024年8月4日，申万电子板块本周上涨1.57%，跑赢沪深300指数0.87个百分点，涨幅在31个申万一级行业中位列第9位；申万电子板块8月份以来累计上涨0.82%，跑赢沪深300指数0.67百分点；申万电子板块2024年累计上涨10.99%，跑赢沪深300指数7.14个百分点。

　　电子行业二级子板块本周涨跌幅：截至2024年8月4日，本周申万电子行业二级指数本周大多上涨，涨跌幅从高到低依次为：SW消费电子（3.38%）＞SW元件（2.10%）＞SW半导体（0.93%）＞SW光学光电子（0.74%）＞SW电子化学品（0.45%）＞SW其他电子（-0.09%）。

　　本周部分新闻和公司动态：（1）消息称三星拟提高512Gb，NAND闪存晶圆报价较年初上涨15%；（2）

　　取得新专利，能够使Vision Pro模拟生成气味；（3）台达电：AI客户很多要货很急，本季营运将成长；（4）CINNO：2024年第二季度中国消费级VR产品销量同比增长1%；（5）DSCC：到2027年所有应用领域的MiniLED面板出货量将达到3030万片；（6）TrendForce：受AI加速芯片新品带动，HBM3与HBM3e将成为2024年HBM市场主流；（7）西部数据第四财季净营收好于预期；（8）高通三季度经调整营收低于预期；（9）南茂：部分存储器需求有望Q3回温；（10）苹果三季度营收高于预期，但iPhone收入不及预期；（11）扬杰科技：拟以5000万元-1亿元回购股份；（12）佰维存储：预计上半年亏损2.8亿元-3.2亿元；（13）裕太微：目前在研产品包括车载以太网物理层芯片、车载以太网交换芯片、车载网关芯片等；（14）北京君正：公司存储产品可广泛应用于各类智能化等级的汽车中；（15）闻泰科技（维权）：拟以1亿元-2亿元回购股份；（16）利亚德：预计上半年净利润同比增长20%-35%；（17）芯原股份：上半年净利润同比增长49.89%。

　　电子行业周观点：苹果6月业绩略超市场预期，但iPhone营收同比下滑，表现不及市场预期，引发市场对消费电子景气度担忧；而从舜宇光学出货情况看，6月手机摄像模组出货量实现同比、环比增长，随着业内厂商持续推进库存去化，消费电子领域有望实现弱势复苏；AI方面，台积电指出未来几年AI算力相关芯片有望实现约50%左右复合增长，可关注相关领域投资机会。

　　风险提示：终端复苏不及预期，国产替代不及预期、行业竞争加剧等。