开年首日，受外围消息影响，半导体板块大幅震荡，上游设备、材料板块跌幅居前，聚焦半导体上游产业链的中证半导指数收跌2.12%。

　　不过板块回调之际，也有资金逢低布局。数据显示，跟踪中证半导指数的半导体设备ETF（561980）昨日再获288万元资金净申购，近5日该ETF累计吸金近千万。拉长周期看，半导体设备ETF（561980）近60日资金净流率已超100%。

　　针对昨日ASML称原定于2024年出货的2050i及2100i高端光刻机出口许可已被部分撤销，影响了中国的少数客户的消息。中信证券最新分析指出，此前ASML公告称许可证延期至 2024年底，因此本次事件整体符合预期。或可关注国内设备企业在“卡脖子”领域的布局和先进光刻机采购带来的订单增量，国内头部设备及零部件企业；同时考虑到高端光刻机国产替代的需求，建议关注国产光刻机产业链。

　　展望后市，国金证券在最新的研究报告中指出，半导体设备零部件，有望迎来需求复苏+国产替代加速。美国对国内半导体设备出口限制持续扩大范围，国产设备得以验证导入，半导体设备和零组件有望持续受益国产替代；国家层面对半导体产业的支持力度加大，政策上未来将重点投向国产化率仍处于较低水平的设备、材料和零部件。根据芯谋研究的数据，2024年半导体设备国产化率为12%，预计2024年国产半导体设备加速渗透，销售额将达到62亿美元，市场增速高于全球市场，整体国产化率将提升至16%。

　　半导体设备ETF（561980）被动跟踪中证半导体产业指数，该指数主要覆盖半导体材料、设备等上游产业链公司。上游的半导体设备和材料具有较高的产业壁垒，多个领域落后较大，是国产替代的主战场，发展空间广阔，持续受到高度重视和国家产业政策的重点支持。在半导体自主可控主旋律不断增强、周期触底复苏、AI催化新需求多重背景下，半导体设备创新周期与国产替代周期有望开启。